Cette taxe alimente un fonds de réduction des émissions de CO2, finançant des projets à caractère durable pour réduire l'emprunte carbone du Luxembourg.
Pour chaque litre de carburant vendu au Grand-Duché, la taxe "Kyoto-cent" est prélevée, à hauteur de 2 centimes d'euro sur l'essence et 2,5 centimes sur le diesel. Avec d'autres prélèvements, notamment sur la consommation d'eau ou les eaux usées rejetées, les taxes environnementales dans leur ensemble rapportent 1 600 euros par habitant au pays.
Une partie des dépenses du Fonds climat et énergie sert à financer des projets visant à réduire l'impact du Grand-Duché sur l'environnement. Une autre partie est dédiée à aider les pays en voie de développement à réduire leurs émissions de CO2 également.
